Comment Fonctionne L'assurance De Protection Hypothécaire

La promesse de l'assurance-vie hypothécaire est simple et attrayante : à votre décès, votre famille pourra garder la maison avec son hypothèque remboursée. La réalité est plus complexe. Pour de nombreuses personnes, une police d'assurance-vie temporaire normale est une meilleure option qu'une assurance-vie hypothécaire.

Comment fonctionne l'assurance protection hypothécaire

Comme son nom l'indique, l'assurance de protection hypothécaire (également appelée assurance-vie hypothécaire et assurance-vie de protection hypothécaire) est une police qui rembourse le solde de votre prêt hypothécaire en cas de décès. Il est souvent vendu par les banques et les prêteurs hypothécaires.

La raison pour laquelle les prêteurs aiment l'assurance-vie hypothécaire est simple : ce sont eux qui sont payés à votre décès. La prestation de décès d'une police d'assurance-vie normale va aux bénéficiaires que vous choisissez. Mais avec une police d'assurance-vie hypothécaire, le bénéficiaire est le prêteur, qui se verra rembourser le solde restant de votre prêt hypothécaire.

Cela signifie que votre famille n'en profite qu'indirectement. Si vous devez 150 000 $ sur votre prêt hypothécaire, la police de protection hypothécaire le remboursera et la propriété sera libre d'hypothèque, mais votre famille n'aura pas son mot à dire sur la façon dont cet argent est dépensé.

Étant donné que votre prêt hypothécaire diminue au fil du temps au fur et à mesure que vous effectuez des versements, cela signifie que le capital-décès de votre assurance-vie hypothécaire diminue également.

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L'assurance hypothécaire est-elle obligatoire?

L'assurance de protection hypothécaire n'est pas requise. Ce n'est pas la même chose que l'assurance hypothécaire privée, que de nombreuses banques ou prêteurs vous demanderont d'acheter.

La terminologie et les acronymes permettent de mélanger facilement les deux produits :

  • L'assurance de protection hypothécaire, ou MPI, est un type d'assurance-vie de crédit, ce qui signifie que vous n'êtes pas obligé de l'acheter et qu'elle paie le prêteur au lieu de vos bénéficiaires.

  • L'assurance hypothécaire privée, ou PMI, est un produit différent. Votre prêteur peut vous demander de souscrire une assurance hypothécaire privée si votre mise de fonds est inférieure à 20 %.

Avez-vous besoin d'une assurance protection hypothécaire?

La rigidité des versements viagers hypothécaires signifie qu'il est généralement préférable d'avoir une police d'assurance à terme régulière avec une couverture suffisante pour rembourser votre prêt hypothécaire. Ensuite, à votre décès, votre famille a le choix :

  • Ils peuvent utiliser la prestation de décès pour payer la maison et conserver l'argent restant.

  • Ils peuvent également choisir de ne pas rembourser l'hypothèque et d'utiliser l'argent comme bon leur semble — c'est leur argent, pas celui du prêteur.

Une police d'assurance-vie hypothécaire oblige vos proches à rembourser l'hypothèque, même si d'autres factures et besoins sont plus pressants.

Le plus grand avantage de l'assurance de protection hypothécaire est sa commodité. Il correspond exactement au solde de votre prêt hypothécaire et il n'y a généralement pas d'examen médical d'assurance-vie requis pour souscrire une police.

Si l'assurance-vie temporaire ou l'assurance-vie entière vous est refusée pour des raisons médicales, l'assurance-vie hypothécaire peut être une option pour protéger financièrement votre maison.

Une couverture de protection hypothécaire peut également compléter une police d'assurance-vie individuelle. Par exemple, si votre prêt hypothécaire est remboursé avec l'argent d'une police d'assurance-vie hypothécaire, votre famille pourrait utiliser tous les avantages de votre police d'assurance-vie temporaire ou entière pour les factures et autres dépenses.

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Pourquoi vous ne devriez pas souscrire une assurance protection hypothécaire

L'assurance de protection hypothécaire présente des avantages limités et de sérieux inconvénients.

Manque de flexibilité. Bien que la prestation de décès puisse éliminer le stress financier lié au paiement d'une hypothèque, votre famille pourrait encore se retrouver avec des factures et d'autres dettes qu'elle ne peut pas payer. Avec une police d'assurance-vie ordinaire, votre famille peut utiliser le paiement pour les factures les plus urgentes, qu'il s'agisse de versements hypothécaires, d'autres prêts ou de frais de scolarité.

Paiement en baisse. Même si vos primes restent les mêmes, le montant du versement diminue à mesure que vous remboursez votre prêt hypothécaire. Et cette prime est souvent beaucoup plus élevée que ce que vous paieriez pour une assurance-vie temporaire.

Une police d'assurance-vie temporaire peut vous en donner plus pour votre argent qu'une police d'assurance-vie hypothécaire. Une police temporaire vous permet de choisir le montant de votre couverture et la durée de votre police. Si vous souhaitez aligner ces options avec votre prêt hypothécaire, vous le pouvez, mais vous n'y êtes pas obligé.

En bref, l'assurance-vie temporaire offre la plupart des avantages de l'assurance de protection hypothécaire, mais avec des primes moins élevées, plus de flexibilité et plus de contrôle.

Margaux Frère
Margaux Frère L'assurance protection hypothécaire est une assurance-vie liée à votre prêt hypothécaire. Pour la plupart des gens, une assurance-vie temporaire est susceptible d'être une meilleure affaire.